他更傾向於後者,估計看他年輕,看能不能討點便宜。
惠民單車開創了共享單車時代,是行業的領軍者,現在只要他張益達放出話出去,惠民單車要融資了,想投資的風投公司可以排到五環外去。
作爲優質的明星創業項目,惠民單車不缺投資人青睞,最近發到公司郵箱的投資意向書更是多得數不過來。
之所以委託沈北朋幫他尋找A+輪投資人,就是看重了沈北朋的人脈,想讓他引進知名風投機構來入股。
其他中小機構的錢,張益達是不打算拿的。
惠民單車接下來一年的估值會像坐火箭一樣衝上去,要是都是沒什麼名氣的小基金投資,背書就差了點,也容易讓人挑刺,被詬病估值泡沫。
所以融資還是得與大機構、大基金合作,同時還有一層意思就是把好的資源都往惠民單車身上吸,減少其他競品的機會。
雖然需要他們這些大基金加入進來背書,但國內發展到現在,大基金遠不止他們兩家,他們並不是唯一的選擇,所以張益達十分強勢說道:
“投前5億美元估值,低於這個價就不要談了。”
朱小虎和張鷹臉色有些難看,張益達太強勢了,連價都不允許他們還。
他們把目光投向沈北朋,沈北朋則笑着打趣道:
“看我幹嘛?看我也不管用,惠民單車現在是市面上炙手可熱的項目。GGV、啓明、高陵、企鵝、嘀嘀很多機構都有意向入股。
來之前我就跟你們打過招呼了,叫你們把錢帶夠。
看看銳向,黑衫連續投了三輪,一共砸了2.4億美元進去,一年時間,投資增值到了15億美元,賬面浮盈高達12.6億美元。
有舍纔有得!”
張益達很滿意沈北朋的態度,不愧是頂級投資人,看到好項目的時候投資十分果斷,相當有魄力。
“黑衫那是家大業大,我們這小門小戶哪比得上?”
朱小虎語氣有些發酸,黑衫投資銳向這一筆真是賺大了,我怎麼沒有這麼好的運道喃?
現在銳向估值高達百億美金,已經不是他們這種早中期風投高攀得起的了。
“行吧!就依張總的意思吧!5億美元就5億美元,不過5000萬融資份額太少了,起碼得開放1億美元纔行。”
張鷹妥協了,答應了投前5億美元估值的要求,但融資份額要求提高一倍。
這個要求,張益達就有些頭疼了,對於融資節奏和規模,他是早就規劃好了的,現在張鷹這個要求無疑打亂了他的佈置。
“A+輪黑衫還要不要跟投?”張益達問到沈北朋。
“跟啊,必須得跟啊!”沈北朋痛痛快快的回答道。
張益達更加頭疼了,A+輪要釋放將近20%股份出去,黑衫還要跟投,那他的持股比例將進一步下降……
考慮到拜摩這個競爭對手都已經拿到了3000萬美元融資了,惠民單車更不能停下擴張的腳步,甚至還得加快進度。
要加快進度的話,錢就不太夠用了。
A輪融資的5000萬美元,當時匯率差不3.07億人民幣。
12萬輛單車目前單日騎行收費收入差不多維持在40萬元左右,三個月積累下來的騎行收入有2000萬元。
賬面現金差不多還有1.4億左右。
不計單車折舊,每月虧損額在2500萬元以上,賬上總現金還夠嚯嚯5個月。
現在來看,在獲得5000萬美元A輪融資後,張益達只拿出1/3資金用於造車過於保守了。
現在有了三個月的運營基礎後,財務模型也製作出來了。反推過去,惠民單車當時的最優方案是製造15-20萬輛單車。
下一步的戰略是進駐全國二線城市和省會城市,同時四座一線城市的單車數量還得進一步提高。
扣除四大一線城市,二線及省會城市共45座,各1萬輛就是45萬輛。
京城、魔都補充到10萬輛,鵬城、羊城補充到5萬輛,扣除現有12萬輛,還需要補充18萬輛。
63萬輛,6.3個億,造價差不多1億美金多一點。
投放規模差不多在現有基礎上擴大了5倍,運營虧損哪怕不擴大5倍,也有4倍,一個月的虧損就是1個億。
以半年爲規劃,起碼還得留夠6個億運營資金。
要實施2.0戰略,需要2億美元的資金做支撐。
考量一番後,張益達同意了張鷹提出的擴大融資規模請求。
翌日。
沈北朋叫上徐小明,張益達叫上雷東明,連同張鷹和朱小虎,六方見證下,簽署了A+輪融資協議:
按投前估值5億美元,金沙河創投和經緯全球各自領投5000萬美元,黑衫資本跟投2000萬美元,真科基金跟投500萬美元。
惠民單車完成總計1.25億美元的A+輪融資,投後估值達到6.25億美元。
A+輪融資後股份變更爲:
張益達:54.4%
期權池:6.4%
華屹資本:3.2%
黑衫資本:16%
真科基金:4%
金沙河創投:8%
經緯全球:8%
張益達的股份比例相較於A輪融資下降了20%,但是因爲有1股股票有20票投票權這個大殺器,股票投票權仍舊維持在92.3%高位。
黑衫資本和真科基金行使了跟投權,股份比例維持A輪時的比例,沒有被稀釋。
華屹資本因爲募集的資金都投給了銳向產業共贏基金,沒錢投資,所以股份比例也被稀釋了。
1.25億美元摺合7.78億人民幣,加上賬上現有的資金1.4億,惠民單車儲備現金一下子就高達9.18億了。
不過這錢來得快,花得也快,張益達反手6個億就打給了富士達代工廠,一次性下了60萬輛共享單車的生產訂單。
惠民單車現在跟富士達簽署了戰略合作協議,生產價格本來是有一定優惠的。
但是考慮到單車生產出來後,還需要運輸到全國各地做投放,運輸費用也是一筆不小的花費。
所以最終還是以1000元/輛的單價給到了富士達這筆大額訂單,包含代工生產、運輸到全國兩個環節。