賣劍人說完，抽出劍身貼在某公耳邊，他果然聽見有細微的“嗡嗡”聲，像是某種野獸。這時某公見劍柄被一塊紅布所縛，伸手想解開看看，賣劍人趕緊阻止他說，不能打開，買來時，上任主人反覆交代叮囑說，若解開紅布，將對劍主有血光之災！某公聽了後很滿意，花高價將劍買回了家。過了沒幾天，一個道士突然登門，要求和某公相見。某公問他有什麼事情？道士就問道，聽說你買了一把苗弘劍，有這回事嗎？某公回答說，是有這麼個事！道士又說，我遺失了一把劍，一直在追查它的下落，可以將你的劍拿出來給我看看嗎？
某公將劍拿了出來，道人一看便說，就是它，今天終於找到了。某公聞言很不悅，問他道，你可知此劍來歷？道士回答說，當然，那你知道爲何要用紅布纏柄嗎？某公搖頭表示不明，道士就言道，當年我師傅長青子有個道友，叫清風道人，清風道人爲千年蛇仙，因渡劫不過，被雷電擊殺，當時苗弘執意取清風的蛇牙蛇目蛇骨鑄劍，不聽我師傅的勸阻，因它死前怨氣很大，吾師恐它的怨靈附在劍身，所以撕下一塊紅袖，交代他覆蓋蛇目。苗弘將蛇骨做成劍柄，又將蛇目煉在水晶中鑲嵌在劍柄左右兩面，最後將蛇牙溶在劍尖，如果你仔細看，還能見蛇牙當中的小孔。
道人回答說，這紅布將蛇的怨靈封閉，所以只能自主擊殺惡者，如無紅布，則善惡都殺。某公道，如何驗證？道人回答說，很簡單，只要遇十惡不赦者，此劍便不受其主掌控！某公說，這個很好辦，牢城看守和我相熟，裏有待死罪者，可以一試。某公和道人去了大牢，還沒到死囚房，劍身就已經開始跳動。某公暗自心驚。到了死囚牢門口，他已經按不住劍柄，劍身脫鞘而出，直奔死囚。這時只見道人大喝一聲道！不可代天罰惡，速回。那劍在空中盤旋幾圈後，方纔回身劍鞘中。
某公此時醒悟了過來，持劍拜道，如不是仙人點撥，恐我之災難深重，今自願獻上此劍，任憑仙人發落！道人將劍收下，誇讚他此爲仁義之舉！與之拜別，某公請留其名！道人言，我乃申道子。某公聞言大驚，再拜道，早聽聞道長仙名，今有幸得見，還請恕我前番冒犯之罪！申道子笑道，公何罪之有啊！言罷飄然而去。